Блог компании EXANTE | Акции, которые не боятся кризисов: США
Подборка американских компаний, которым нипочем рыночные катаклизмы. Они все так же устойчиво «делают своё дело», платя дивиденды и повышая котировки.
Ключевой мерой независимости цены акции от общеэкономического климата является коэффициент Beta (β). Он показывает, насколько цена акции коррелирует с ценами большинства акций на рынке или с общерыночными фондовыми индексами типа S&P 500 или Russell 3000.
Рисковые инвесторы, которые умеют предсказывать поведение рынка, предпочитают волатильные акции с большими β>1. Но для большинства не слишком профессиональных инвесторов удобнее активы с β~0, так как из них легко собрать так называемый бета-нейтральный портфель, способный давать стабильный постоянный прирост порядка 10% годовых, не реагируя на кризисы.
В этом обзоре мы расскажем об американских акциях с малыми β. Причём таких, которые не просто независимы от рынка, но и показывают стабильный многолетний рост котировок. Мы расскажем об акциях, которые сильнее всего подорожали за 10 лет при соблюдении следующих дополнительных условий.
Коэффициент Beta (β) лежит в диапазоне от —0.3 до 0.3. Иными словами, котировки компании почти не зависят от общего поведения рынка.
Капитализация компании составляет не менее $300M. Это значит, что она довольно крупна. В среднем, такие компании надёжнее.
Коэффициент P/E компании лежит в диапазоне от 3 до 30. Это значит, что она не переоценена, не является пузырём, и на каждый вложенный в неё доллар приходится немалая прибыль. Но при этом, компания и не слишком недооценена (что могло бы говорить о её близости к банкротству).
Компания выплачивает дивиденды не ниже 3% в год. Поскольку бета-нейтральные портфели обычно интересуют долгосрочных консервативных инвесторов, дивиденды здесь тоже имеют значение.
Изменение котировок за 5 лет положительно. Это условие позволяет в первом приближении утверждать, что рост котировок стабилен: они выросли и на 10-летнем, и на 5-летнем горизонтах.
Отметим, что большинство компаний, попавших в сегодняшний обзор — это энергетические гиганты с многомиллиардными капитализациями. Все данные приведены в долларах США. Буква «B» означает миллиарды, «M» — миллионы.
Первое место. B&G Foods
Товары производства B&G Food
— Дивиденды за год: 4,6%
— Изменение котировок за год: — 6%
— Изменение котировок за 5 лет: +89%
— Изменение котировок за 10 лет: +198%
— Изменение прибыли за 5 лет: +16%
— Изменение оборота за 5 лет: +13%
О компании. Производитель широкого ассортимента пищевых товаров — овощей, злаков, мяса, пряностей, чипсов и т. д. Работает на территории Канады, США и Пуэрто-Рико. Имеет в этих странах много знаменитых брэндов, но в других регионах планеты они малоизвестны.
На графике. Хотя сейчас эти акции бета-нейтральны, несколько лет назад это было не так. Компания радикально подешевела в кризисном 2008 году. Впрочем, уже в 2010 году она восстановила докризисные котировки и продолжила рост. В 2016 году котировки установили новый исторический рекорд, в 3.5 раза превысив рекорд 2007 года. Дивиденды компания обычно платит 4 раза в год, но в 2015 году было 5 выплат, а в 2016 — лишь 2.
Плюсы для инвестора. Рекордный в обзоре 10-летний рост котировок, отличный 5-летний рост котировок, самые высокие в обзоре дивиденды с давней историей ежегодных выплат.
Минусы для инвестора. Относительно высокий P/E.
Второе место. WEC Energy Group (Wisconsin Energy Corporation)
Ферма солнечной энергии WEC Energy Group в округе Уолуорт, штат Висконсин
— Дивиденды за год: 3,4%
— Изменение котировок за год: +2%
— Изменение котировок за 5 лет: +66%
— Изменение котировок за 10 лет: +146%
— Изменение прибыли за 5 лет: +13%
— Изменение оборота за 5 лет: +11%
О компании. Крупный производитель электроэнергии и поставщик газа, основанный в 1896 году. Работает, преимущественно, в штатах Висконсин (штат основания компании), Иллинойс, Миннесота и Мичиган. Общее число клиентов — 4,4 миллиона. Компания сама проектирует и строит электростанции, инвестирует в различную промышленную недвижимость, участвует в общих вопросах градостроительства.
На графике. У этой компании очень стабильный рост котировок. Они почти проигнорировали кризис 2008 года и с 2009 постоянно растут (исключение — просадка в 2015 году, которая была отыграна в 2016). Дивиденды компания уже давно стабильно платит 4 раза в год.
Плюсы для инвестора. Отличный и весьма стабильный рост котировок за 10 лет, наличие роста прибылей и оборотов, давняя история ежегодных выплат дивидендов.
Минусы для инвестора. Существенных минусов не обнаружено.
Третье место. CMS Energy (Consumers Energy)
— Дивиденды за год: 2,9%
— Изменение котировок за год: +10%
— Изменение котировок за 5 лет: +101%
— Изменение котировок за 10 лет: +140%
— Изменение прибыли за 5 лет: +6%
— Изменение оборота за 5 лет: 0%
О компании. Энергетическая компания из штата Мичиган. Владеет несколькими тепловыми электростанциями, работающими на природном газе и биотопливе. Конечным потребителям CMS Energy поставляет как электричество, так и сам газ. Также у компании есть собственный банк — EnerBank USA.
На графике. В сравнении с B&G Food, CMS Energy мягко отреагировала на кризис 2008 года. Дальнейшее движение котировок обеих компаний было сходным: восстановление докризисных позиций в 2010 году, исторический рекорд котировок в 2016. Дивиденды компания уже давно стабильно платит 4 раза в год, лишь в 2010 году была пропущена одна выплата.
Плюсы для инвестора. Отличный 10-летний рост котировок, рекордный в обзоре 5-летний рост котировок, давняя история ежегодных выплат дивидендов.
Минусы для инвестора. Самые низкие в обзоре дивиденды.
Четвёртое место. DTE Energy
Штаб-квартира DTE Energy в Детройте, штат Мичиган
— Дивиденды за год: 3,2%
— Изменение котировок за год: +16%
— Изменение котировок за 5 лет: +88%
— Изменение котировок за 10 лет: +104%
— Изменение прибыли за 5 лет: +4%
— Изменение оборота за 5 лет: +4%
О компании. Крупная энергетическая компания из города Детройт (штат Мичиган), производитель электроэнергии и поставщик газа. Генерирует порядка 13 гигаватт электричества. Большинство электростанций DTE работают на традиционных тепловых источниках, но порядка 9% энергии вырабатывается атомными станциями. В недавние годы компания стала уделять больше внимания альтернативным источникам энергии. В данный момент она строит одну из крупнейших в США солнечных электростанций на реке Миссисиппи.
На графике. Котировки DTE заметно просели во время кризиса 2008 года, но в 2011 году восстановили докризисные позиции, а в 2016 году превысили их в 2 раза, установив исторический рекорд. Дивиденды компания уже давно стабильно платит 4 раза в год.
Плюсы для инвестора. Отличный рост котировок на 10- и 5-летнем горизонтах, давняя история ежегодных выплат дивидендов. Самый низкий в обзоре P/E.
Минусы для инвестора. Существенных минусов не обнаружено.
Пятое место. Xcel Energy
Работник компании Xcel Energy
— Дивиденды за год: 3,2%
— Изменение котировок за год: +11%
— Изменение котировок за 5 лет: +66%
— Изменение котировок за 10 лет: +86%
— Изменение прибыли за 5 лет: +6%
— Изменение оборота за 5 лет: +1%
О компании. Крупный производитель электроэнергии. Владеет 13 тепловыми электростанциями общей мощностью 7,7 гигаватт, 27 небольшими гидроэлектростанциями мощностью 500 мегаватт и рядом альтернативных комплексов. Пока что альтернативные источники дают небольшую часть общей выработки энергии, но компания активно развивает их — особенно, ветровые.
На графике. Котировки Xcel относительно слабо просели во время кризиса 2008 года, после чего вышли в стабильный рост. Картина этого роста напоминает таковую у DTE и WEC, но скорость скромнее. Дивиденды компания стабильно платит 4 раза в год, но в 2016 году одна выплата была пропущена.
Плюсы для инвестора. В сравнении с другими компаниями обзора, существенных плюсов не обнаружено
Минусы для инвестора. Относительно скромный (в сравнении с большинством компаний рейтинга) 10-летний рост котировок.
Шестое место. Unitil Corporation
Работник компании Unitil Corporation
— Дивиденды за год: 3, 0%
— Изменение котировок за год: +19%
— Изменение котировок за 5 лет: +79%
— Изменение котировок за 10 лет: +77%
— Изменение прибыли за 5 лет: +11%
— Изменение оборота за 5 лет: +2%
О компании. Дистрибьютор электроэнергии и газа в штатах Нью-Гэмпшир, Мэн и Массачусетс. Имеет три дочерние компании: Unitil Energy Systems (электричество в городе Нью-Гэмпшир и на юго-восточном побережье соответствующего штата), Fitchburg Gas and Electric Light Company (электричество и газ в северном и центральном Массачусетсе), Northern Utilities (газ в южном и центральном Мэне и юго-восточном Нью-Гэмпшире).
На графике. Unitil Corporation мягко отреагировала на кризис 2008 года, но медленно дорожала в последующие годы. Докризисный рекорд был преодолён лишь в 2013 году, а исторический рекорд 2017 года превысил его лишь в 1,5 раза. Дивиденды компания уже давно платит 4 раза в год.
Плюсы для инвестора. Хороший рост котировок на 5-летнем горизонте, наличие роста прибылей, относительно давняя история ежегодных выплат дивидендов.
Минусы для инвестора. Относительно скромный (в сравнении с большинством компаний рейтинга) 10-летний рост котировок.
Седьмое место. Dominion Resources
СПГ-терминал Cove Point компании Dominion Resources
— Дивиденды за год: 3,9%
— Изменение котировок за год: +9%
— Изменение котировок за 5 лет: +50%
— Изменение котировок за 10 лет: +71%
— Изменение прибыли за 5 лет: +8%
— Изменение оборота за 5 лет: —3%
О компании. Крупный производитель электроэнергии и поставщик газа в Вирджинии, Северной Каролине и ряде других штатов. Суммарная мощность электростанций Dominion — 27 гигаватт, причём 41% из них приходится на атомные электростанции. Также компания владеет газохранилищами общим объёмом 34 кубических километра, среди которых — рекордное в стране хранилище объёмом 27 кубических километров. В собственности компании также находится порядка 10000 километров линий электропередач и 23000 километров трубопроводов.
На графике. Котировки компании умеренно отреагировали на кризис 2008 года. Они восстановили докризисные позиции в 2011 году и продолжили рост. Исторический рекорд котировок был поставлен в 2015 году, после чего рост приостановился. Дивиденды компания платит стабильно 4 раза в год.
Плюсы для инвестора. Неплохие дивиденды с давней историей бесперебойных выплат.
Минусы для инвестора. Самый скромный в обзоре рост котировок на 10- и 5-летних горизонтах, отсутствие роста котировок с 2015 года.
Какие американские акции можно держать вечно
В этой статье мы поговорим о том, какие американские акции можно держать всю свою жизнь и получать высокие дивиденды из года в год и в конце концов добиться финансовой независимости. Для чего это делается? Давайте я вам объясню. Пусть мы имеем акцию какой-либо компании, которая в настоящий момент торгуется по 20$ и ее ожидаемые дивиденды 1$. В этом случае дивидендная доходность составит 5% годовых (1/20=0,05 или 5%). Все просто.
Самое интересное в том, что компании, которые мы будем рассматривать в этой статье, каждый год повышают дивиденды и делают это регулярно. То есть если мы сегодня купили акцию за 20$ и получили 1$, то на следующий год мы можем уже получить 1,1 дивидендов. То есть в этом случае наша дивидендная доходность составит уже 1,1/20=5,5% и с каждым годом наша дивидендная доходность будет только расти. Давайте же рассмотрим самые топовые и крутые компании, которые будут кормить нас всю жизнь.
AT&T (T)
Эта компания – крупнейший американский конгломерат связи. Сотовая связь, спутниковое телевидение, интернет и так далее. Все без чего не может обойтись современный мир.
Компания принадлежит к классу дивидендных аристократов. Если рассмотреть график компании, где одна свеча – это 1 месяц, то можно увидеть, что компания уже не является растущей, но на рынке она уже очень хорошо закрепилась и больше является эдакой дойной коровой для инвесторов, кто готов получать стабильные дивиденды раз в квартал.
Кстати, сейчас историческая возможность купить акции прямо от линии поддержки на данный момент, когда пишется эта статья.
Но если посмотреть на выплату дивидендов по годам, то можно увидеть, что компания за последнее десятилетие каждый год старалась увеличивать свои дивидендные выплаты.
По прогнозам в 2020 и 2021 году дивиденды также будут расти.
Если на этого график наложить также и прибыль на акцию (EPS), то можно увидеть, что компания действительно хорошо зарабатывает каждый год и дивиденды не берутся абы-дабы откуда.
Так что, стоит пополнить свой портфель однозначно, но не стоит также забывать и про диверсификацию.
Cardinal Health (CAH)
Эта компания занимается тем, что продает лекарственные средства. Люди всегда будут болеть, так как экология и все что с этим связано желают оставлять лучшего. Значит, лекарства будут всегда в цене. Кризис 2020 года тоже изрядно потрепал компанию, и ее цена сейчас ну очень вкусная, чтобы запрыгнуть в нее и получать хорошие дивиденды.
График выплат дивидендов выглядит вот так:
Если наложить сюда EPS, то мы увидим, что компания действительно получает из года в год прибыль и инвесторам не стоит беспокоиться.
Вывод: надо брать!
3M (MMM)
Нет, это не наш МММ, не переживайте). Эта американская компания – крупнейший конгломерат, который занимается товарами народного потребления, а также в области здравоохранения и промышленности. Входит также в список дивидендных аристократов.
В настоящее время кризис тоже потрепал эту компанию, но зато дал прекрасную возможность купить акции по огромной скидке.
Но если мы посмотрим на дивидендную историю этой компании, то увидим, что за последние пару десятилетий компания всегда исправно платила дивиденды и даже увеличивала их выплаты.
Все отлично! Набиваем портфель под самый корешок!
Home Depot (HD)
Крупнейшая торговая сеть, которая занимается продажей инструментов и стройматериалов. Люди всегда хотят жить красиво и достойно в своем личном загородном доме, поэтому, стройматериалы всегда будут пользоваться спросом.
Дивиденды по акциям
Waste Management (WM)
Компания занимается управлением по переработке отходов и уделяет большое внимание охране окружающей среды. Как вы видите, цена акции всегда идет вверх.
Компания также исправно платит дивиденды и всегда радует своих акционеров.
EPS также растет из года в год.
Эта компания будет идеальной для тех акционеров, кто желает сделать вклад по борьбе с мусором и защитить окружающую среду.
Все эти американские акции можно без проблем купить на Санкт-Петербургской бирже, доступ к которой дают многие брокеры, в том числе и брокер Открытие, через которого я покупаю американские бумаги. Поэтому, какие американские акции брать на долгий срок, я вполне ответил вам в этой статье.
Оглавление1 Факторы отбора акций “навека”1.1 Дивиденды1.2 Глобальные тренды2 Компании “навека”2.1 Campbell Soup Company (CPB)2.2
Оглавление1 Lowe’s Companies Inc (LOW)2 Honeywell (HON)3 M/I Homes4 Autonation (AN)5 Raytheon Technologies Corporation
Оглавление1 Что такое FAANG2 Pluralsight (PS)3 Stitch Fix (SFIX)4 Fastly (FSLY)5 Medallia (MDLA)6 Twilio
Оглавление1 Exxon Mobil (XOM)2 AT&T (T)3 People’s United Financial Inc (PBCT)4 Chevron Corporation (CVX)5
Оглавление1 Carnival (CLL)2 General Electric (GE)3 Delta Airlines (DAL) 4 Wynn Resorts Limited (WYNN)5
Оглавление1 AT&T (T)2 Colgate-Palmolive (CL)3 Ecolab (ECL)4 Automatic Data Processing Inc (ADP)5 Lowe’s Companies
Перспективные акции США в 2022 году
В начале 2022 года эксперты выказали редкое для индустрии единство в рекомендации стоков с наибольшим потенциалом. И неудивительно, ведь перспективные акции американских компаний текущего года – это продолжение тенденций стрессового 2021-го. Прошлый год отметился тенденциями на восстановление ключевых промышленных отраслей США. Это заложило крепкий фундамент для роста в 2022 году, и – судя по данным на конец марта – прогнозы специалистов осуществляются в полном объеме.
И без того высокий потенциал акций США продолжает расти вследствие двух факторов: постепенное возвращение общества к нормальной жизни после коронавирусных ограничений и напряженная политическая обстановка в мире. Вместе эти обстоятельства дают уникальную ситуацию, в которой инвестиции в долгосрок обеспечивают большую отдачу, чем наиболее позитивные прогнозы. Это означает, что вы все еще можете выгодно вложиться в акции роста – не только в недооцененные стоки, но и в признанных фаворитов с лучшим рейтингом. Рассмотрим ведущие акции, которыми биржевые аналитики США советуют пополнить портфель в 2022 году.
1. Walt Disney (DIS)
Потенциал роста: 44%
Рекомендации «Покупать»: 75%
Рост за 2021: -29,82%
Одна из крупнейших развлекательных семейных компаний в мире в 2022 все еще приходит в себя после коронавирусного шока. Для любой другой корпорации пандемия легко могла бы стать началом конца. Закрытые тематические парки, вынужденные отсрочки и отмены полнометражных проектов и неудачная инициатива трансляциями профессионального спорта оказались достаточно тяжелыми потерями, чтобы на начало 2022 акции медийного гиганта продолжали дешеветь.
Тем не менее Walt Disney возглавляет не один список перспективных акций. Как и в 2021 году, сейчас выгодно покупать акции Disney с упором на то, что со временем они снова вырастут в цене. На это намекает и сервис Disney+, который остается единственным достойным конкурентом Netflix, и растущий список анонсов фильмов по вселенной Marvel. Тематические парки также не останутся закрытыми навечно. Сейчас аналитики ожидают максимального роста акций в 2022 году, и возвращения к нормальным – хоть и все еще впечатляющим – показателям роста в 2023 году. Получается, что сейчас, когда сток все еще дешевеет, покупать его выгоднее всего.
2. Uber Technologies (UBER)
Потенциал роста: 84%
Рекомендации «Покупать»: 96%
Рост за 2021: – 44%
Компания Uber Technologies присутствует более, чем в 60 странах мира, что делает ее наиболее популярным мировым такси – агрегатором. Кроме того, под брендом Uber проходят доставки еды и грузоперевозки. Несмотря на высокую востребованность, пока что эти услуги доступны не во всех странах. По мнению экспертов, внедрение дополнительных сервисов Uber в большинстве стран присутствия – дело времени; а значит, несмотря на мартовский рост, акции сохраняют большой потенциал.
В третьей четверти 2021 года компания впервые зафиксировала прибыль – отличная новость для инвесторов, вложившихся в слоган «мобильность как сервис». В начале 2022 Uber стал самым популярным выбором для инвестпортфеля согласно исследованию BofA Global Research. Аналитики ожидают дополнительных прибылей за счет восстановления активности городских центров после пандемии. По наиболее оптимистичным прогнозам Uber может показать рост в 85% к началу 2023 года; но и «средняя» оценка в 69,5% выглядит крайне привлекательно на фоне возвращения водителей и пассажиров к регулярным городским поездкам.
3. IAC/InterActive (IAC)
Потенциал роста: 69%
Рекомендации «Покупать»: 100%
Рост за 2021: -61%
Как и многие другие фавориты 2022 года, в прошлом году холдинг IAC показал отрицательный рост. InterActive специализируется на приобретении других компаний и улучшении их показателей для последующей перепродажи. Текущие приоритетные проекты IAC – видеоплатформа Vimeo и сайт быстрых знакомств Match.com – получили высокую оценку экспертов, однако главные ожидания холдинга связаны с приобретением «дойной коровы» – издателя Meredith. Эта сделка сможет обеспечить IAC стабильную прибыль уже в этом году: отличное дополнение к доходу от активных интернет – проектов.
4. DXC Technology (DXC)
Потенциал роста: 30%
Рекомендации «Покупать»: 58%
Рост за 2021: -2%
Компания DXC Technology, специализирующаяся на предоставлении услуг в сфере информационных технологий и автоматизации бизнес-процессов – одна из «темных лошадок» американского рынка акций в этом году.
Рекомендации на покупку и прогнозы от экспертов, предпочитающих консервативный подход к инвестированию, остаются средними. Это нормальный показатель для растущей технологической компании, которая пока что не может соперничать с гигантами, и поэтому малоизвестна среди трейдеров. В то же время, именно DXC аналитики, специализирующиеся на малых и средних компаниях, называют в числе наиболее недооцененных стоков на 2022 год. Среди причин для роста – растущая потребность рынка в аутсорсинге ИТ и оптимизации бизнеса в совокупности с растущим присутствием в Европе, Северной Америке и азиатских странах.
5. Littelfuse (LFUS)
Потенциал роста: 32%
Рекомендации «Покупать»: 80%
Рост за 2021: -10%
Хотя поставщик комплектующих для электротехнической и автомобильной промышленности Littelfuse все еще входит в топы перспективных акций на текущий год, часть экспертов уже поднимает вопрос – а не переоценена ли сфера в целом? Littelfuse разрабатывает и производит переключатели и различные малые детали для потребительской электроники, автомобилей и промышленного оборудования. Доходы компании зависимы от активности производства. Любые замедления в производственных процессах отражаются на цене стока.
В то же время, аналитики, делающие ставку на технологии, все еще видят большой потенциал в рынке деталей. Сейчас акции Littelfuse стоят дешевле, чем в начале года. Их можно купить с большой скидкой, которая сработает, если вы готовы к долгосрочным инвестициям.
6. Charles Schwab (SCHW)
Потенциал роста: 27%
Рекомендации «Покупать»: 72%
Рост за 2021: 26%
Компания Charles Schwab – это редкий универсал в финансовой сфере. Это и брокеры, и менеджмент финансов, и услуги по управлению корпоративным благосостоянием, и консультирование, и даже банк. В 2022 году ожидается рост процентных ставок, который приведет к немедленному росту прибыли.
К позитивному прогнозу добавляются сделки компании по поглощению консалтинговых и финансовых предприятий. Charles Schwab скупает конкурентов не для того, чтобы с ними разобраться: как показывают последние годы, приобретенные бизнес-активы реорганизуются и быстро подключаются к общему процессу. Все эти факторы снижают шансы купить акции Charles Schwab с хорошей скидкой; но даже если вы не станете ждать рыночных колебаний, то все равно с большой вероятностью окажетесь в плюсе по итогам года.
7. Oshkosh (OSK)
Потенциал роста: 21%
Рекомендации «Покупать»: 53%
Рост за 2021: -19%
Высокие ожидания относительно Oshkosh – компании, которая занимается производством специализированной техники – связаны с новым законопроектом, поощряющим развитие инфраструктуры США. За последние несколько десятилетий это самый крупный инфраструктурный проект; логично ожидать, что бизнес, связанный с инфраструктурой, увидит растущую прибыль.
Техника, на которой специализируется Oshkosh – миксеры для цемента, монтируемые краны и всевозможная гидравлика – будет востребована в повышенных объемах в 2022 году. Любое расширение локальной инфраструктуры создает потребность в продукции Oshkosh. Дополнительный интерес создает лидерство предприятия в производстве промышленных машин, использующих электричество в качестве основного источника энергии. И хотя «озеленение» пропало из списка главных приоритетов США на новый год, администрация Байдена уже подписала с компанией крупный госконтракт на обновление почтового транспорта. В таком контексте решение «инвестировать или нет» сводится к ответу на вопрос: «Верите ли вы в «зеленое» будущее?»
8. AmerisourceBergen (ABC)
Потенциал роста: 1.27%
Рекомендации «Покупать»: 50%
Рост за 2021: 36%
С декабря прошлого года крупнейшая американская фармакологическая компания ABC вошла в крепкий бычий тренд. Предприятие поставляет лекарства больницам, поликлиникам, ветеринарным клиникам, центрам долгосрочного ухода и другим организациям, работающим с пациентами. Кроме того, ABC распространяет продукцию в розницу и по почте.
Темпы роста ABC в текущем году немного опережают прогнозы аналитиков с Уолл-Стрит. Как результат, что ранее установленная цель в $160 за акцию будет достигнута еще в начале года. Это означает, что текущий прогноз существенно занижен, и будет скорректирован ко второй четверти 2022.
Ожидается, что акции продолжат расти в цене до конца года. Из факторов риска отмечают только государственную регуляцию цен на медикаменты и возможные судебные тяжбы по препаратам, содержащим опиоиды. Лекарства с опиоидами необходимы внутреннему рынку, однако компании, которые занимаются их поставками, остаются уязвимыми для крупных исков от пациентов.
9. Prologis (PLD)
Потенциал роста: 7.5%
Рекомендации «Покупать»: 84%
Рост за 2021: 44%
Ставка на логистическую недвижимость на интенсивных, быстрорастущих рынках полностью оправдала себя в прошлом году. Аналитики не видят причин, по которым ситуация в текущем году должна отличаться. На волне подъема электронной коммерции и укреплении крупнейшего американского сервиса онлайн-продаж Amazon его главный арендодатель неизбежно растет – а значит, у нас есть перспектива на этом заработать.
На собственность Prologis уже приходится 2,5% мирового ВВП – что составляет более 2,2 триллиона долларов США. Вместе с тем, как электронная торговля продолжает вытеснять ритейл, растет и прибыль компании. На этом фоне Prologis выступает как нечто большее, чем крепкий сток для покупки в 2022 году. Это акции, которые стоит покупать и удерживать следующие 20 лет. Дивидендный доход в 1,62% – не лучшее предложение на рынке, однако если учесть, что компания уже удвоила свои выплаты с 2013 года, долгосрочная сделка выглядит более привлекательно.
10. Bank of America (BAC)
Потенциал роста: 32%
Рекомендации «Покупать»: 66%
Рост за 2021: -2.66%
Хотя мы вряд ли увидим повторение «экономического чуда» 2020 года, Bank of America остается одной из наиболее диверсифицированных банковских и финансовых компаний в США. Стабильное стремление руководства к развитию и поиск новых сегментов для роста делают акции еще более привлекательными на фоне восстановления американской экономики.
Холдинг Berkshire Hathaway, который отдает первенство в своем портфолио Apple, держит Bank of America на почетном втором месте, отдавая ему целых 15% от инвестиционного портфеля. Симпатии к стабильному стоку, завязанному на экономической активности страны, выражали многие крупные инвесторы. Небольшое проседание в цене, сохраняющееся на протяжение марта, позволяет частным трейдерам закупиться акциями американского коммерческого гиганта со скидкой.
11. CVS Health (CVS)
Потенциал роста: 14.57%
Рекомендации «Покупать»: 78%
Рост за 2021: 36%
CVS Health – это не просто «аптека за углом» для каждого американца. Это одно из важнейших звеньев в американской системе здравоохранения. Компания получает субсидии и продолжает расширять сеть сбыта за счет дополнительных товаров.
Американцы привыкают к идее тратить больше денег в аптеках за счет продуктов и услуг, которые раньше покупали в других местах. Это существенно повышает возможности роста на будущий год. И хотя сама идея аптеки, которая реализует дополнительные товары, не шокирует новизной, рост прибыли CVS Health показывает, что данная область обладает обширным скрытым потенциалом. Аналитики связывают этот феномен со сменой потребительских привычек, спровоцированных локдауном в пандемию. Изменения коснулись нескольких поколений платежеспособных граждан, а значит, развитие тренда мы будем наблюдать еще несколько лет.
12. Realty Income (O)
Потенциал роста: 4.52%
Рекомендации «Покупать»: 70%
Рост за 2021: 8.5%
Наиболее «спокойный» и предсказуемый лидер рейтинга, Realty Income специализируется на недвижимости, которая используется большим количеством людей на повседневной основе. Это торговые площади, небольшие магазины формата «у дома», рестораны, кинотеатры, фитнес-залы и медицинские заведения.
Одно из преимуществ стока – практически полное отсутствие как конкуренции, так и рисков. С одной стороны, акции сильно упали в цене во время пандемии, и пока что еще полностью не восстановились. С другой стороны, сам факт быстрого восстановления компании и сравнительно низких потерь на фоне коронавирусного кризиса свидетельствует о высококачественной диверсификации. На данный момент аналитики делают осторожные прогнозы, однако ожидается, что Realty Income полностью восстановится и продолжит наращивать потенциал в текущем году.
Итоги
В 2022 году ожидания от американского рынка растут – и мартовские успехи подтверждают, что позитивные прогнозы были обоснованы. Несмотря на напряженную политическую обстановку – а возможно, частично благодаря ей – в отдельных сферах наблюдается ускоренный рост, который может отпугнуть осторожных трейдеров, считающих, что возможность уже упущена. Для тех, кто с опаской относится к бычьим трендам, на середину апреля все еще есть много интересных предложений среди недооцененных акций и лотов, по которым наблюдается временное проседание из-за внешних факторов.
Источник https://smart-lab.ru/company/exante/blog/400299.php
Источник https://lifeinvesting.ru/top-stocks/
Источник https://beststocks.ru/journal/top-20-perspektivnykh-aktsii-ssha-v-2021-godu/
